孫悟空隨著太白金星再次來到天庭，玉帝當著眾仙的面，正式封他為齊天大聖。悟空心中甚是得意，他向玉帝謝恩之後，便被帶到蟠桃園。
蟠桃園的土地公早已在園門口等候，見到悟空前來，趕忙躬身行禮：“大聖，小老兒在此等候多時了。這蟠桃園乃是天庭仙境中的一處寶地，裡面的蟠桃三千年一開花，三千年一結果，吃了能延年益壽，長生不老。”悟空聽了，眼睛放光，心中對這蟠桃園充滿了好奇與期待。
悟空走進蟠桃園，只見園內一片繁茂景象。桃樹棵棵枝繁葉茂，那蟠桃猶如嬰兒臉蛋般粉嫩，散發著誘人的香氣。有的蟠桃半掩在樹葉之間，有的則沉甸甸地掛滿枝頭，彷彿在向悟空招手。
悟空在蟠桃園裡閒逛，起初還能遵守規矩，只是看看。但他畢竟是猴子心性，看到這滿樹的蟠桃，哪裡還忍得住。他瞅準一棵蟠桃樹，身形一躍，便跳到樹上，摘下一個最大的蟠桃，咬了一口。那蟠桃入口即化，汁水四溢，香甜的味道在悟空口中散開。悟空不禁讚道：“此果真是美味，俺老孫從未吃過如此好吃的東西。”
從這之後，悟空便常常在蟠桃園裡偷吃蟠桃。他一會兒跳到這棵樹上，一會兒又跳到那棵樹上，吃飽了就躺在樹枝上打盹。
這一日，王母娘娘要舉辦蟠桃盛會，派了七仙女來蟠桃園採摘蟠桃。七仙女手挽花籃，嫋嫋娜娜地走進蟠桃園。她們在園子裡找了一圈，卻發現許多熟透的蟠桃都不見了。
領頭的紅衣仙女說道：“這可奇怪了，往年這時候蟠桃都掛滿枝頭，今日怎的如此之少？”正當她們疑惑之時，孫悟空從一棵樹上跳了下來，攔住她們的去路，問道：“你們是何人？來俺老孫的蟠桃園做什麼？”
紅衣仙女恭敬地回答：“大聖，我們是奉王母娘娘之命，前來採摘蟠桃，準備蟠桃盛會的。”悟空一聽，心中不悅：“蟠桃盛會？為何沒有邀請俺老孫？”七仙女面面相覷，不知如何回答。
悟空惱羞成怒：“好啊，你們這些神仙，根本沒把俺老孫放在眼裡。”說罷，他施展定身法，將七仙女定在原地。然後，悟空心想：“既然沒有邀請俺老孫，那俺老孫就自己去看看這蟠桃盛會是個什麼樣子。”
悟空搖身一變，化作一個小神仙的模樣，朝著舉辦蟠桃盛會的地方走去。他到了那裡，看到桌上擺滿了各種珍饈美味、瓊漿玉液，各路神仙正談笑風生。悟空心中更加憤怒，他覺得自己被天庭輕視了。
悟空走到桌前，看到那玉液酒壺，拿起就喝。喝了幾大口後，他又開始吃桌上的美食。那些神仙看到這個陌生的小神仙如此無禮，正想呵斥，悟空卻露出了本相。他把金箍棒拿在手中，一陣揮舞，將蟠桃盛會攪得一片狼藉。
他一邊打一邊說：“你們這群神仙，如此看不起俺老孫，俺老孫今日就要讓你們知道俺的厲害。”眾神仙嚇得四處逃竄。
悟空大鬧蟠桃盛會的訊息很快傳到了玉帝耳中，玉帝大怒：“這妖猴，真是無法無天，屢次冒犯天庭。傳朕旨意，命二郎神楊戩前去捉拿妖猴，務必將他擒住。”
二郎神楊戩領命，帶著哮天犬，手持三尖兩刃刀，朝著孫悟空所在的方向奔去。一場更為激烈的大戰即將展開，而孫悟空也將面臨天庭更為嚴厲的懲罰。